Στρέψου στο angel investing και το crowdfunding

Αν είσαι πραγματικά έτοιμος για ρίσκο, το angel investing και το equity crowdfunding μπορούν να σου επιτρέψουν να αγοράσεις μερίδια εταιρειών βιοτεχνολογίας πριν γίνουν διαθέσιμα στο ευρύ κοινό. Αυτές θα είναι επενδύσεις πολύ αρχικού σταδίου, και παρόλο που θα μπορούσαν να οδηγήσουν σε τεράστια κέρδη, το ρίσκο είναι – όπως φαντάζεσαι – αντίστοιχα τεράστιο. Αν ακόμα σε ενδιαφέρει, ρίξε μια ματιά στον οδηγό Επενδυτικοί Άγγελοι και Μετοχικό Crowdfunding για περισσότερες πληροφορίες.

Περίμενε μέχρι οι εταιρείες να εισαχθούν στο χρηματιστήριο

Μια πιο σταθερή προσέγγιση είναι να περιμένεις μέχρι οι εταιρείες να εισαχθούν στο χρηματιστήριο. Θα μπορείς να αγοράζεις και να πουλάς τις μετοχές εύκολα, και χρησιμοποιώντας τα εργαλεία από τις προηγούμενες ενότητες μπορείς να κάνεις πιο συνετές επιλογές μετοχών. Πρόσεξε όμως να μην βάλεις όλα τα αυγά σου σε έναν δοκιμαστικό σωλήνα: αξίζει να κάνεις διαφοροποίηση σε διαφορετικές ασθένειες για να διασπείρεις το ρίσκο σου.

Πλήρωσε έναν ειδικό για να διαχειριστεί τις επενδύσεις σου

Επειδή ο κλάδος της βιοτεχνολογίας (biotech) είναι τόσο περίπλοκος, ίσως είναι καλύτερα να εμπιστευτείς έναν ειδικό. Τα biotech funds διαχειρίζονται από εξειδικευμένους επαγγελματίες επενδυτές, οι οποίοι μπορεί να κάνουν καλύτερη δουλειά από εσένα στο να επιλέξουν τις πιο επιτυχημένες εταιρείες. Ωστόσο, θα πρέπει να πληρώσεις για την εξειδίκευσή τους – αν προτιμάς κάτι χαμηλού κόστους, θα μπορούσες απλώς να επενδύσεις σε ένα index fund όπως το iShares NASDAQ Biotechnology ETF, το οποίο επενδύει σε όλες τις εταιρείες βιοτεχνολογίας που είναι εισηγμένες στο χρηματιστήριο NASDAQ, ώστε να συνδέσεις την πορεία σου με αυτή του ευρύτερου κλάδου.

Επένδυσε σε γη

Κάποιοι επενδυτές υποστηρίζουν την προσέγγιση “picks and shovels”, η οποία πήρε το όνομά της από τον Πυρετό του Χρυσού στην Καλιφόρνια. Εκείνη την εποχή, η βιομηχανία εξόρυξης χρυσού ήταν μια φούσκα – και αυτοί που επωφελήθηκαν περισσότερο δεν ήταν οι ίδιοι οι χρυσοθήρες, αλλά οι άνθρωποι που τους πουλούσαν τα εργαλεία.

Αν πιστεύεις ότι ο κλάδος της biotech είναι ίσως υπερεκτιμημένος, αλλά θέλεις να επωφεληθείς από τον ντόρο, θα μπορούσες να επενδύσεις στα ακίνητα που χρησιμοποιούν οι εταιρείες biotech. Η Alexandria Real Estate Equities, για παράδειγμα, είναι μια εταιρεία real estate που κατέχει πολλούς ακριβούς εργαστηριακούς χώρους σε κέντρα καινοτομίας όπως η Καλιφόρνια και η Μασαχουσέτη.

Επένδυσε σε CDMOs

Μια άλλη επιλογή είναι να επενδύσεις σε Οργανισμούς Ανάπτυξης και Κατασκευής Βάσει Συμβολαίου (Contract Development and Manufacturing Organizations - CDMOs). Αυτές οι εταιρείες στην πραγματικότητα κατασκευάζουν τα φάρμακα μόλις ολοκληρωθεί η έρευνα· η παραγωγή σε μεγάλη κλίμακα είναι γενικά πολύ ακριβή και δύσκολη για να την αναλάβουν οι ίδιες οι εταιρείες βιοτεχνολογίας. Ενώ οι Lonza και Catalent είναι οι μεγαλύτεροι παίκτες, η αγορά των CDMO είναι προς το παρόν κατακερματισμένη – και η αυξημένη δραστηριότητα εξαγορών θα μπορούσε να σημαίνει μεγάλα κέρδη για τους επενδυτές στο εγγύς μέλλον.

Σε αυτό το Pack έμαθες:

🔹Η βιοτεχνολογία είναι ένας ταχέως αναπτυσσόμενος αλλά ριψοκίνδυνος κλάδος με πολλές επενδυτικές ευκαιρίες.

🔹Η ανάπτυξη ενός φαρμάκου μπορεί να διαρκέσει πάνω από μια δεκαετία, και δεν υπάρχει καμία εγγύηση ότι θα περάσει τις κλινικές δοκιμές.

🔹Η επένδυση προς το τέλος των κλινικών δοκιμών είναι λιγότερο ριψοκίνδυνη – αλλά σημαίνει μικρότερες αποδόσεις.

🔹Η ανάλυση των οικονομικών στοιχείων των εταιρειών βιοτεχνολογίας (όπως το πόσα ξοδεύουν για έρευνα) μπορεί να σε βοηθήσει να εντοπίσεις τις εταιρείες που θα ξεχωρίσουν.

🔹Τα ETFs και τα REITs είναι δύο εναλλακτικοί τρόποι για να επενδύσεις στη βιοτεχνολογία.