Όταν σκέφτεσαι μια τράπεζα, ίσως το πρώτο πράγμα που σου έρχεται στο μυαλό είναι το μέρος όπου διαχειρίζεσαι τα οικονομικά σου μέσω υπηρεσιών και προϊόντων όπως καταθέσεις και δάνεια. Ωστόσο, υπάρχει ένα χρηματοπιστωτικό ίδρυμα που δεν έχει εμπορική εστίαση, αλλά παίζει καθοριστικό ρόλο στην οικονομία και λέγεται κι αυτό τράπεζα: η κεντρική τράπεζα.
Η κεντρική τράπεζα είναι ένας δημόσιος οργανισμός που είναι υπεύθυνος για την εφαρμογή της νομισματικής πολιτικής, τη διαχείριση του νομίσματος μιας χώρας ή μιας ομάδας χωρών και τον έλεγχο της προσφοράς χρήματος. Ορισμένες από τις κύριες αρμοδιότητες που έχουν οι κεντρικές τράπεζες είναι:
Καθορισμός της νομισματικής πολιτικής
Οι κεντρικές τράπεζες θέτουν μακροοικονομικούς στόχους, όπως η διασφάλιση της σταθερότητας των τιμών και της οικονομικής ανάπτυξης. Για να το πετύχεις αυτό, οι χρηματοπιστωτικές αρχές διαθέτουν εργαλεία όπως ο καθορισμός των επίσημων επιτοκίων, τα οποία επηρεάζουν το κόστος του χρήματος. Ανάλογα με την οικονομική κατάσταση, οι κεντρικές τράπεζες επιλέγουν είτε να αυξήσουν τα επίσημα επιτόκια (για παράδειγμα, για να ελέγξουν τον πληθωρισμό) είτε να τα μειώσουν (για να ενθαρρύνουν την κατανάλωση και να τονώσουν την οικονομική ανάπτυξη).
Ρύθμιση του χρήματος που κυκλοφορεί
Είναι η αρχή για την έκδοση κερμάτων και χαρτονομισμάτων, την προσφορά χρήματος και τη ρύθμιση της ποσότητας του χρήματος που κυκλοφορεί. Οι κεντρικές τράπεζες το κάνουν αυτό για να διοχετεύσουν ρευστότητα στην οικονομία, ώστε οι διάφοροι οικονομικοί παράγοντες (οικογένειες, επιχειρήσεις και κράτη) να μπορούν να τη χρησιμοποιούν στις συναλλαγές τους. Όσον αφορά τα νομίσματα, οι κεντρικές τράπεζες είναι επίσης υπεύθυνες για τη διενέργεια πράξεων που εξασφαλίζουν ότι οι συναλλαγματικές ισοτιμίες παραμένουν σταθερές, καθώς και για την κατοχή και τον έλεγχο των επίσημων αποθεματικών τους.
Εποπτεύουν τη διατραπεζική αγορα
Διασφαλίζουν ότι τηρούνται οι σχετικοί χρηματοπιστωτικοί νόμοι και παρακολουθούν τα εθνικά συστήματα πληρωμών για να βεβαιωθούν ότι λειτουργούν σωστά.
Δανείζουν ρευστότητα στις εμπορικές τράπεζες, εάν χρειαστεί για θέματα φερεγγυότητας - εκτός από τα δάνεια που χορηγούνται μεταξύ των ιδρυμάτων στη διατραπεζική αγορά, όπως αναφέρθηκε παραπάνω, οι εμπορικές τράπεζες μπορούν επίσης να παίρνουν ρευστότητα από τις κεντρικές τράπεζες με αντάλλαγμα εγγυήσεις, όπως εγγυημένα δημόσια ομόλογα. Αυτό σημαίνει ότι, αν χρειαστεί, τα εμπορικά τραπεζικά ιδρύματα μπορούν να καλύψουν τις βραχυπρόθεσμες ανάγκες τους, ενώ οι κεντρικές τράπεζες προσπαθούν να εξασφαλίσουν τη σταθερότητα των τιμών παρεμβαίνοντας στις πιστωτικές διακυμάνσεις.
Ανάληψη συμβουλευτικού ρόλου
Συντάσσουν τακτικά μελέτες και εκθέσεις που είναι χρήσιμες για τις κυβερνήσεις ή τους ιδιωτικούς οργανισμούς, για παράδειγμα.
Οι κεντρικές τράπεζες τα κάνουν όλα αυτά ανεξάρτητα από το ποιός βρίσκεται στην εξουσία σε κάθε χώρα, καθώς στοχεύουν στη διασφάλιση της σταθερότητας του χρηματοπιστωτικού συστήματος. Οι αποφάσεις τους εξαρτώνται άμεσα από το εποπτικό όργανο που απαρτίζει το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα.
Ποιες κεντρικές τράπεζες υπάρχουν;
Οι κεντρικές τράπεζες αντιπροσωπεύουν το χρηματοπιστωτικό ίδρυμα μιας χώρας, αλλά μπορούν επίσης να αντιπροσωπεύουν και μια ομάδα χωρών. Η ευρωζώνη είναι ένα παράδειγμα χρηματοπιστωτικού ιδρύματος που αποτελείται από μια ομάδα χωρών. Σε αυτή την περίπτωση, η εξουσία ανήκει στο Ευρωσύστημα, το οποίο αποτελείται από δύο βασικά μέρη: την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα (ΕΚΤ) και τις εθνικές κεντρικές τράπεζες των κρατών μελών της ευρωζώνης που έχουν το ευρώ ως επίσημο νόμισμά τους. Η Τράπεζα της Ισπανίας, η Deutsche Bundesbank και η Εθνική Τράπεζα της Πολωνίας (Narodowy Bank Polski, NBP) είναι μερικά παραδείγματα.
Καθώς υπάρχουν ορισμένες χώρες που ανήκουν στην Ευρωπαϊκή Ένωση αλλά όχι στη ζώνη του ευρώ, εκτός από το Ευρωσύστημα υπάρχει και ένας άλλος οργανισμός που ονομάζεται Ευρωπαϊκό Σύστημα Κεντρικών Τραπεζών (ΕΣΚΤ). Αυτό αποτελείται τόσο από την Ευρωπαϊκή Κεντρική Τράπεζα όσο και από όλες τις εθνικές κεντρικές τράπεζες των χωρών που απαρτίζουν την Ευρωπαϊκή Ένωση, είτε έχουν το ευρώ ως επίσημο νόμισμά τους είτε όχι.
Στις Ηνωμένες Πολιτείες, το Ομοσπονδιακό Αποθεματικό Σύστημα είναι το κεντρικό τραπεζικό σύστημα εκεί. Γνωστό απλώς ως Fed, είναι υπεύθυνο για την εκτέλεση των προαναφερθέντων καθηκόντων για την επιτήρηση της οικονομίας και του νομίσματος της χώρας - στην προκειμένη περίπτωση του δολαρίου.
Επίσης, στην αμερικανική ήπειρο, άλλα παραδείγματα κεντρικών τραπεζών είναι η Banxico για το Μεξικό και η Banco Central do Brasil για τη Βραζιλία.
—
Disclaimer: Το παρόν άρθρο έχει ενημερωτικό χαρακτήρα και εκπαιδευτικό περιεχόμενο και δεν αποτελεί επενδυτική συμβουλή. Κάθε επένδυση εμπεριέχει ρίσκο. Η αξία των επενδύσεων σας μπορεί να μειωθεί ή να αυξηθεί. Η Wealthyhood δεν παρέχει επενδυτικές, χρηματοοικονομικές, νομικές, φορολογικές ή λογιστικές συμβουλές. Η φορολογική μεταχείριση εξαρτάται από τις προσωπικές περιστάσεις του κάθε επενδυτή και ενδέχεται να μεταβληθεί στο μέλλον. Οι προηγούμενες αποδόσεις δε διασφαλίζουν τις μελλοντικές. Θα πρέπει να λαμβάνετε υπόψη τις προσωπικές σας περιστάσεις όταν λαμβάνετε επενδυτικές αποφάσεις και, εάν χρειάζεται, να απευθυνθείτε σε επαγγελματίες συμβούλους επενδύσεων.
